Что вы получите в результате обучения
- Теорию и лучшую практику углубленного анализа финансовой отчетности потенциального заемщика по данным его финансовой отчетности
- Подход к выявлению риска искажения финансовой отчетности
- Широкий круг финансовых коэффициентов, их экономический смысл и уверенное их применение для оценки выгод и рисков кредитования компании-заемщика
- Групповые обсуждения сложных и специфических для разных отраслей аспектов анализа финансового состояния компаний-заемщиков под руководством преподавателя-эксперта
- Понимание проблем в развитии кредитуемого бизнеса, возможные меры финансового оздоровления и их влияние на прибыльность, финансовую устойчивость и платежеспособность заемщика
- Практические кейсы, построенные на реальной финансовой отчетности известных отечественных компаний, позволяющие отрабатывать навыки расчета финансовых коэффициентов, их анализа и трактовки. Практические кейсы и модели выдаются участникам в электронном виде и могу быть использованы в дальнейшей практической работе
- Материалы тренинга в электронном виде
- Профессиональные рекомендации от тренера-эксперта
- Сертификат Академии бизнеса Б1
Тренеры
Тренинг проводит команда бизнес-тренеров Академии. Тренеры обладают богатым практическим опытом, а также международными квалификациями ACCA, CMA, CIRM, CFA, PMP и др.
Запросить CV тренера и задать вопросы о тренинге: academy@b1.ru
Как проходит обучение
- Интерактивное обучение, включающее примеры из практики и использование кейсов
- Выполнение и разбор практических заданий
- Ответы тренера-эксперта на вопросы участников тренинга
- Фасилитация обсуждений и обмена опытом внутри группы
Форматы участия
Открытый формат
Обучение проводится по расписанию в Академии бизнеса Б1
Корпоративный формат
Программа может быть адаптирована и проведена специально для Вашей компании:
- Предварительный анализ потребностей в обучении, определение целей и задач
- Гибкий подход к выбору места, сроков и времени проведения тренингов
- Адаптация тренинга с учетом отраслевой специфики
- Отчет о результатах обучения по запросу клиента
Продолжительность
Кол-во дней : 3 / Кол-во академических часов : 24 / Кол-во CPD-единиц : 28 /
Для онлайн формата проведения тренинга
Кол-во дней (онлайн) : 2 / Кол-во академических часов (онлайн) : 10.6 / Кол-во CPD-единиц (онлайн) :
Сертификат Академии бизнеса Б1
Для кого этот тренинг?
- Кредитные и финансовые аналитики
- Сотрудники отделов продаж коммерческих банков
- Сотрудники кредитных отделов холдингов, готовящих обоснование для выдачи займов дочерним компаниям
Необходимый уровень подготовки
Цели тренинга
Тренинг позволит:- Углубленно анализировать финансовое состояние потенциального заемщика по данным его финансовой отчётности
- Выявлять риск искажения финансовой отчетности
- Знать широкий круг финансовых коэффициентов, понимать их экономический смысл и уметь уверенно применять их для оценки выгод и рисков кредитования компании-заемщика
- Понимать проблемы в развитии кредитуемого бизнеса, знать возможные меры финансового оздоровления и их влияние на прибыльность, финансовую устойчивость и платежеспособность заемщика
Понятие риска кредитования. Цели и алгоритм финансового анализа заемщика
- Риск кредитования, бизнес-риск и финансовый риск. Оценка кредитного рейтинга компаний. Факторы, влияющие на риск кредитования
- Цели финансового анализа компании-заемщика. Этапы проведения анализа, источники информации
Методы оценки достоверности отчетности и выявления искажений Чтение и анализ форм финансовой отчетности. Горизонтальный и вертикальный методы анализа. Проявление в отчетах отраслевых особенностей компанийзаемщиков
- Баланс – информация об инвестициях (активах) и источниках их финансирования. Отраслевые особенности балансов. Влияние структуры активов на эффективность деятельности и оборачиваемость. Структура источников финансирования, риски и финансовая устойчивость компании
- Отчет о прибылях и убытках – информация о доходах и расходах. Виды прибылей и их экономический смысл (валовая и операционная прибыли, EBITDA/ OIBDA, EBIT, прибыль до налога, чистая прибыль). Отраслевые особенности структуры Отчета. Связь между Отчетом и Балансом компании
- Отчет о движении денежных средств – информация о притоках и оттоках денег. Операционный, инвестиционный и финансовый потоки. Структура Отчета и особенности стадии жизненного цикла компании. Косвенный метод формирования денежного потока и анализ резервов для повышения платежеспособности компании
Анализ рентабельности инвестиций заемщика как основы платежеспособности
- Реклассификация статей финансовой отчетности. Аналитический баланс. Понятия чистого оборотного операционного капитала, чистых активов и вложенного капитала
- Показатели рентабельности инвестиций: ROA, RONA, ROCE, ROE и их взаимосвязь.
- Факторы, влияющие на рентабельность инвестиций компании-заемщика. Отраслевые особенности кредитуемого бизнеса. Проверка обоснованности финансовых прогнозов заемщика. Диагностика проблем, связанных со снижением рентабельности операционной деятельности кредитуемой компании (маркетинговая проблема, проблема управления затратами, проблема управления чистыми операционными активами)
- Понятие денежного цикла и его влияние на потребность компании в заемных средствах. Эффективность управления денежными потоками в кредитуемом бизнесе
Финансовая устойчивость, ликвидность и платежеспособности компаниизаемщика. Финансовый риск
- Влияние структуры финансирования компании на ее прибыльность и финансовую устойчивость. Показатель финансового рычага. Привлекательность кредитов для компании-заемщика, предельная процентная ставка, при которой кредит выгоден заемщику
- Темпы роста, потребность в капитале для финансирования роста и финансовая устойчивость компании. Внутренние и равновесные темпы роста. Ограничение темпов роста заемщика для поддержания его финансовой устойчивости
- Понятие ликвидности. Соответствие срочности активов и источников их финансирования заемщика. Коэффициенты покрытия
- Методы оценки платежеспособности. Понятие чистого долга. Покрытие чистого долга компании-заемщика свободным денежным потоком
Prework
Понятие риска кредитования. Цели и алгоритм финансового анализа заемщика- Риск кредитования, бизнес-риск и финансовый риск. Оценка кредитного рейтинга компаний. Факторы, влияющие на риск кредитования
- Цели финансового анализа компаниизаемщика. Этапы проведения анализа, источники информации
1-й день (2 сессии по 2 часа)
Методы оценки достоверности отчетности и выявления искажений
Внутриотчетный анализ: соответствие структуры отраслевым особенностям, соответствие динамики показателей стратегии компании и изменению рыночных условий
- Баланс – информация об инвестициях(активах) и источниках их финансирования. Отраслевые особенности балансов. Влияние структуры активов на эффективность деятельности и оборачиваемость. Структура источников финансирования, риски и финансовая устойчивость компании
- Отчет о прибылях и убытках – информация о доходах и расходах. Виды прибылей и их экономический смысл (валовая и операционная прибыли, EBITDA/ OIBDA, EBIT, прибыль до налога, чистая прибыль). Отраслевые особенности структуры Отчета
Практическое задание на перерыв: Анализ Баланса и ОПУ
- Отчет о движении денежных средств – информация о притоках и оттоках денег. Операционный, инвестиционный и финансовый потоки. Структура Отчета и особенности стадии жизненного цикла компании
- Косвенный метод формирования денежного потока и анализ резервов для повышения платежеспособности компании
- Совпадение сальдо операционного потока прямым и косвенным методом – скоринговый метод определения искажений в отчетности
Домашнее задание: построение операционного денежного потока косвенным методом и анализ ОДДС
2-ой день (2 сессии по 2 часа)
Анализ рентабельности инвестиций заемщика как основы платежеспособности- Реклассификация статей финансовой отчетности. Аналитический баланс. Чистый оборотный операционного капитал, чистые активы и вложенный капитал
- Показатели рентабельности инвестиций: ROA, ROCE, ROE и их взаимосвязь
- Предельная ставка финансирования компании
- Изменение показателей и комплексные модели как метод оценки достоверности отчетности и выявления искажений
Практическое задание на перерыв: расчет финансовых коэффициентов, модели и прогноз состояния
- Диагностика проблем, связанных со снижением рентабельности операционной деятельности кредитуемой компании (маркетинговая проблема, проблема управления затратами, проблема управления чистыми операционными активами)
- Денежный цикл компании – как инструмент управления денежным потоком
Практическое задание: расчет длительности денежного цикла и потребности в кредитовании
Всем новым пользователям сервиса РБК Pro - бесплатный доступ к тарифу РБК Pro «Основной + Здоровье» на 30 дней
Скачать программу тренинга
Ближайшие даты проведения и стоимость
Места проведения
|
3-5 апреля 2023
43 600 руб. + НДС
|
|
23-24 октября 2023
35 000 руб. + НДС
|
Корпоративный формат
Программа может быть адаптирована и проведена специально для сотрудников Вашей компании
Не нашли удобные даты проведения в Вашем городе? Свяжитесь с нами. Вы также можете подать заявку на организацию корпоративного обучения.
Каждый участник, прошедший обучение на тренинге или программе подготовки Академии бизнеса Б1 в очном или онлайн-формате, получает бесплатный доступ к образовательным ресурсам библиотеки Alpina Digital на 1 месяц.